2012证券发行与承销章节预测 第五章首次公开发行股票的操作

第 75 题 初步询价后定价发行的，当网下有效申购总量大于网下配售数量时，应当对全部有效申购进行同比例配售。（　　）

第 72 题 承销商可以提供承销团以外的机构撰写的投资价值研究报告。（　　）

第 74 题 参与网上发行的投资者应当按价格区间上限申购，如最终确定的发行价格低于价格区间上限，差价部分不退还投资者。（　　）

第 73 题 承销商的证券自营账户也可以参与本次发行股票的询价、网下配售和网上发行。（　　）

第 70 题 与发行人或其主承销商具有实际控制关系的询价对象，不得参与本次发行股票的询价、网下配售和网上发行。（　　）

第 71 题 对于每一只股票的发行，已参与网下发行的配售对象还可以再通过网上申购新股。（　　）

第 69 题 询价分为初步询价和累计投标询价，所有上市公司为股票定价都必须经过这两步。（　　）

第 68 题 首次公开发行股票的，持续督导期间为股票上市当年剩余时间及其后2个完整会计年度。（　　）

第 66 题 每个配售对象多次申报的累计申购股数可以超过本次向询价对象配售的股票总量。（　　）

第 67 题 在中国证监会受理首次公开发行申请文件后、发审委审核以前，发行人的招股说明书申报稿必须保密，不得预先披露。（　　）

第 65 题 回拨机制就是根据申购情况调整网下配售和网上发行的比例。（　　）

第 63 题 保荐机构应当自持续督导工作结束后20个交易日内向深圳证券交易所报送保荐总结报告书。（　　）

第 64 题 询价对象可以自主决定是否参与初步询价，对询价对象申请参与初步询价的，主承销商可以予以拒绝。（　　）

第 61 题 发行人主承销商和询价对象应当就投资价值研究报告的相关内容进行披露。（　　）

第 62 题 如果向战略投资者配售股票，则战略投资者不得参与首次公开发行股票的初步询价和累计投标询价。（　　）

第 59 题 内部收益率高于边际资本成本的投资项目应拒绝；反之则接受。两者相等时是最优的资本预算。（　　）

第 60 题 首次公开发行股票，应当通过向非特定机构投资者询价的方式确定股票发行价格。（　　）

第 58 题 主承销商在未动用自有资金的情况下，通过行使超额配售选择权，可以平衡市场对该只股票的供求，起到稳定市价的作用。（　　）

第 57 题 单一指定证券账户的累计申购数量不得超过本次向询价对象配售的股票总量。（　　）

第 56 题 上市未满1年公司的上市公司董事、监事和高级管理人员证券账户内新增的本公司股份，按80%自动锁定。（　　）

第 55 题 超额配售选择权只可用于首次公开发行，不可用于上市公司增发新股。（　　）

第 53 题 投资价值研究报告在基础分析上，运用对发行人最有力的估值方法对发行人股票的合理投资价值进行预测。（　　）

第 54 题 发行人申请股票在深圳证券交易所创业板上市，无论何种情况下其公开发行的股份必须达到公司股份总额的25%以上。（　　）

第 52 题 询价对象应当遵循独立、客观、诚信的原则合理报价，可以协商报价，不得故意压低或抬高价格。（　　）

第 51 题 发行人及其保荐机构应向不少于30家询价对象进行初步询价，并根据询价对象的报价结果确定发行价格区间及相应的市盈率区间。（　　）

第 50 题 下列（　　）可以成为向网下配售的对象。

第 49 题 股份有限公司申请其股票上市必须符合下列（　　）条件。

第 48 题 发审委委员在审核上市公司新股发行申请时，应当关注上市公司（　　）。

第 47 题 新股发行体制改革的基本内容包括（　　）。

第 46 题 下列（　　）不能成为询价对象。

第 44 题 新股发行体制改革的总体原则包括（　　）。

第 45 题 首次公开发行股票，发行人和主承销商应遵守（　　）原则。

第 42 题 在发行前主承销商应当向（　　）提交授权委托书及授权代表的有效签字样本。

第 43 题 中国证监会在初审过程中，就发行人的投资项目是否符合政府产业政策不应征求（　　）的意见。

第 41 题 发行人应当于其股票上市前应在指定媒体或网站上披露下列（　　）文件和事项。

第 40 题 投资价值研究报告应当对（　　）因素进行全面分析。

第 39 题 首次公开发行股票可以根据实际情况，可以采取（　　）方式。

第 37 题 发行人申请股票在深圳证券交易所创业板上市需符合下列（　　）条件。

第 38 题 下列说法正确的是（　　）。

第 34 题 盈利能力分析一般应包括（　　）。

第 35 题 询价对象应当为其管理的股票配售对象分别指定资金账户和证券账户，指定账户应当在（　　）登记备案。

第 36 题 撰写投资价值研究报告应当遵守下列（　　）要求。

第 32 题 主承销商应当在证券上市后向中国证监会报备承销总结报告，报告应提供（　　）文件。

第 33 题 运用贴现现金流量对股票进行估值，比较可靠地估计（　　）是重要内容。

第 30 题 下列（　　）情形下上市公司董事、监事和高级管理人员所持本公司股份不得转让。

第 31 题 公司在将税后利润向股东按持有比例分配之前，应先提取（　　）。

第 28 题 《首次公开发行股票并上市管理办法》规定“最近3年内实际控制人没有发生变更”的立法意图是（　　）。

第 29 题 发行人及其主承销商就与战略投资者签署的配售协议应在发行公告中披露（　　）内容。

第 27 题 关于边际资本成本，说法正确的是（　　）。

第 25 题 某股份有限公司发行股票2000万股，缴款结束日为5月31日，当年预计税后利润6400万元，公司发行新股前的总股本数为10000万股，用全面摊薄法计算的每股收益为（　　）。

第 26 题 发行人向证券交易所申请其首次公开发行的股票上市时，应当提交下列（　　）文件。

第 23 题 询价结束后．公开发行股票数量在4亿股以下、提供有效报价的询价对象不足（　　）家的，或者公开发行股票数量在4亿股以上、提供有效报价的询价对象不足（　　）家的，发行人及其主承销商不得确定发行价格，并应当中止发行。

第 24 题 利用市盈率法对股票估值时，应按照下列（　　）顺序进行。

①计算二级市场的平均市盈率

②计算发行人每股收益

③结合市场拟估发行人的市盈率

④依据估值市盈率与每股收益的乘积决定股票价格

第 20 题 询价对象应当在年度结束后1个月内对上年度参与询价的情况进行总结，总结报告应当报（　　）备案。

第 21 题 股份有限公司的发起人的（　　）以上必须在中国境内有住所。

第 22 题 （　　）是通过市场调查，选择一个或n个与评估对象相同或类似的资产作为比较对象，分析比较对象的成交价格和交易条件，进行对比调整，估算出资产价值的方法。

第 18 题 当主承销商获得超额配售选择权后，可以超额发售不超过包销数额（　　）的股份。

第 19 题 运用贴现现金流量对股票进行估值，应按下列（　　）顺序进行。

①预测公司未来的自由现金流量

②计算加权平均资本成本

③计算公司的整体价值

④预测公司的永续价值

⑤公司每股股票价值

⑥公司股权价值

第 15 题 运用可比公司定价法时采用的比率指标P/B代表（　　）。

第 16 题 某股份有限公司发行股票4000万股，缴款结束日为6月30日，当年预计税后利润6400万元，公司发行新股前的总股本数为l2000万股。用全面摊薄法计算的每股收益为（　　）。

第 17 题 超额配售选择权这种发行方式可用于（　　）。

第 14 题 保荐机构的辅导工作应当遵循四个原则，以下（　　）是错误的。

第 13 题 向参与网下配售的询价对象配售，询价对象应当承诺获得本次网下配售的股票持有期限不少于（　　）个月。

第 11 题 信托投资公司要成为询价对象，除经相关监管部门重新登记已满两年外，注册资本不低于（　　）亿元，最近（　　）个月有活跃的证券市场投资记录。

第 12 题 某上市公司的股价为10元，税前利润为0.5元，税后利润为0.4元，每股股息为0.2元，此股票的市盈率是（　　）倍。

第 9 题 （　　）指利用证券交易所的交易系统，主承销商作为新股的唯一卖方，以发行人宣布的发行底价为最低价格，以新股实际发行量为总的卖出数，由投资者在指定的时间内竞价委托申购。

第 10 题 配售对象须在T日（　　）点前将申购资金划入登记结算公司开立在结算银行的网下申购资金专户。

第 8 题 2009年4月29日，某股份有限公司上网定价发行3000万股，公司注册股本为6000万股，2009年盈利预测中的利润总额为9000万元，净利润为6000万元，那么，加权平均法下的每股收益为（　　）。

第 7 题 （　　）是将评估对象剩余寿命期间每年(或每月)的预期收益，用适当的折现率折现，累加得出评估基准日的现值，以此估算资产价值的方法。

第 6 题 向战略投资者配售，战略投资者应当承诺获得本次配售的股票持有期限不少于（　　）个月。

第 3 题 公开发行股票数量少于4亿股的，网下配售数量不超过本次发行总量的（　　）。

第 5 题 保荐机构应当自持续督导工作结束后（　　）个交易日内向交易所报送保荐总结报告书。

第 4 题 下列关于股份有限公司发起人人数的情况不符合规定的是（　　）人。

第 1 题 2010年4月13日，某股份有限公司刊登招股说明书，上网定价发行3500万股，承销期为4月17日－5月17日，公司注册股本为7500万股，2010年盈利预测中的利润总额为2323万元，净利润为1711万元，那么，加权平均法下的每股收益为（　　）。

第 2 题 上海交易所上网发行资金申购流程中T＋2日进行（　　）工作。